삼성전자14 삼성 SK 반도체 투자 (용인클러스터, 속내, 실전과제) 삼성전자와 SK하이닉스가 합산 4,700조 원 규모의 반도체·AI 투자 계획을 발표했습니다. 처음 숫자를 들었을 때 솔직히 "이게 현실적인 이야기인가?" 싶었습니다. 그런데 발표 배경과 공시 내용을 하나하나 뜯어보니, 이건 정치적 이벤트가 아니라 글로벌 AI 메모리 부족 사태에 대응하기 위한 구조적 총력전이었습니다. 12년을 당긴 이유ㅡ용인 클러스터의 배경뉴스에서 "용인 반도체 클러스터"라는 말을 들을 때마다 막연하게 '언젠가 지을 공장' 정도로 흘려들었던 분들이 많을 겁니다. 저도 그랬습니다. 그런데 이번 발표를 보면서 분위기가 완전히 달라졌다는 걸 체감했습니다. 용인 클러스터는 원래 2045~2047년 완공, 2050년까지 사업 계획이 잡혀 있던 장기 프로젝트였습니다. 그런데 SK하이닉스가 이 일정을.. 2026. 7. 1. SK하이닉스 보유 전략 (반도체 해자, 체크리스트, 인구 리스크) 지난번 포스팅 이후 더 깊이 생각해 봤습니다. '나는 그랬는데, 다른 사람은 어떨까?' 하는 궁금증. 주가가 -15% 빠졌을 때, 당신은 팔았습니까? 저는 팔지 않았습니다. 그런데 그게 용기 때문이 아니라, 그냥 무서워서 화면을 못 봤기 때문이었습니다. 최고점 대비 뚝 떨어진 SK하이닉스 잔고를 마주한 그날 밤, 잠이 오질 않았습니다. 그러다 우연히 접하게 된 한 가치투자 거장의 인터뷰가 저를 꽤 단단하게 붙잡아 주었습니다. "이미 갖고 있다면 절대 팔지 마라. 파티는 이제 막 시작이다." 그 말 한마디가 이렇게 긴 글을 쓰게 만들었습니다.반도체 과점 해자, 진입 장벽이 얼마나 높은가솔직히 처음에 SK하이닉스를 살 때 저는 "AI 수혜주"라는 말만 믿고 들어간 면이 컸습니다. 산업 구조를 깊이 들여다본 .. 2026. 6. 25. 젠슨 황 방한과 주도주 (줍줍기회, 로봇테마, SK텔레콤) 삼성전자를 손절하고 SK하이닉스로 갈아탄 날 밤, 저는 잠을 제대로 못 잤습니다. 계좌는 플러스인데 왜 이렇게 불안했을까, 지금 돌이켜보면 그게 바로 뇌동매매의 전형적인 증거였습니다. 젠슨 황 CEO의 방한을 앞두고 시장이 요동치는 지금, 그 밤이 자꾸 떠오릅니다.첫 실수에서 배운 것, 줍줍기회다코스피가 한 달 새 이렇게 강하게 움직일 줄은 아무도 몰랐을겁니다. 근데 그 강세장 속에서 제가 한 행동은 정반대였습니다. 단기 조정이 오자마자 삼성전자를 팔고, 더 강한 것 같아 보이는 SK하이닉스로 옮겼습니다. 결과적으로 손실이 난 건 아니었지만, 그건 운이었지 실력이 아니었습니다.직접 겪어보니 그 매매의 문제는 단순했습니다. 수급(수요와 공급)이 흔들릴 때 실적까지 흔들린다고 착각한 것입니다. 여기서 수급이.. 2026. 6. 4. 코스피 1만 시대 (반도체 특수, 온디바이스 AI, 포트폴리오) 코스피가 8,500선을 돌파했다는 뉴스를 보고 뭔가 뒤처지는 기분이 드셨던 분들, 저도 그랬습니다. 아이 둘 챙기고 센터 일 마치고 집에 돌아오면 밤 11시인데, 계좌 앱을 열어보며 "나만 이 장에서 빠진 건 아닌가" 싶은 불안감이 밀려오더군요. 그런데 일반적으로 상승장에서는 빠르게 올라타야 한다고들 하지만, 제 경험상 그 조급함이 가장 비싼 수업료를 치르게 합니다.반도체 특수가 만든 코스피 1만 시대의 실체삼성전자와 SK하이닉스가 나란히 시가총액 1조 달러를 넘어섰습니다. 이 두 종목의 12개월 선행 순이익(Forward EPS) 비중이 코스피 전체의 72%에 달한다는 수치는, 말 그대로 한국 증시가 반도체 두 종목에 기댄 구조라는 뜻입니다. 여기서 선행 순이익이란 현재 주가가 향후 12개월간 벌어들일.. 2026. 6. 3. 코스피 8000 (K자쏠림, 앵커링, 6월 전략) 6월의 첫날입니다. 주식시장에 훈풍이 불고 있다고는 하지만 돈 벌었다는 주변인들은 정작 없네요. 지수가 폭등하는 날, 정작 내 계좌는 빨간 불 하나 없이 새빨간 마이너스를 찍는 경험을 해본 적 있으신가요. 저는 최근 그 이상한 공포를 직접 겪었습니다. 코스피가 7,000선에서 8,000선으로 불과 13 거래일 만에 돌파하는 역사적인 순간에, 그날 상승 종목은 고작 70개 수준이었습니다. 지수는 천 포인트를 뛰었는데 시장 전체는 신저가를 쏟아냈다는, 이 기묘한 괴리가 지금 국장이 처한 현실입니다.K자형 쏠림, 착시가 아닌 구조의 문제코스피 8,000 돌파 소식이 뉴스를 뒤덮던 날, 많은 투자자들이 "내 포트폴리오는 왜 안 오르지?"라는 의문을 품었을 겁니다. 저도 마찬가지였습니다. 알고 보면 이건 착시가 .. 2026. 6. 1. 전자닉스 레버리지 ETF 출시 (레버리지 함정, 투기장, 성과급 갈등) 혹시 주식 계좌 열어봤다가 생각보다 수익률이 너무 처참해서 멍하니 화면만 바라본 적 있으신가요? 부끄럽지만 저도 얼마 전에 삼성에서 하이닉스로 갈아타면서 밤잠을 설치도록 속을 태웠던 기억이 있습니다. 그렇게 쓰린 경험을 해놓고도, 최근에 삼전이랑 하이닉스 딱 한 종목만 가지고 수익률을 두 배로 불려준다는 '레버리지ETF가' 나온다는 소식을 들으니 나도 모르게 슬쩍 귀가 솔깃해지더군요.레버리지 함정, 무서웠습니다이번에 출시된 상품은 삼성전자와 SK하이닉스의 주가 수익률을 각각 2배로 추종하는 레버리지 ETF입니다. 레버리지 ETF란 기초 자산의 일간 수익률에 배수를 곱해 추종하도록 설계된 상장지수펀드로, 상승장에서는 수익이 극대화되지만 하락장이나 횡보장에서는 구조적으로 손실이 쌓이는 상품입니다.제가 직접 .. 2026. 5. 27. 이전 1 2 3 다음
